美林银行的信用风险管理框架由单个客户信用风险管理和投资组合管理两个层次构成。
　　客户信用评级是不同交易对象适用不同信用评级的方法。比如，对于公司客户，主要分析客户自身的还款能力和还款意愿；而对于银行客户，还要着重考虑银行规模、其在金融市场的地位，以及与政府的关系和获得政府支持的能力。信用风险组的工作人员即按照交易对象的类型分工。
　　公司客户信用评级按照商业风险——财务风险——法律风险——定性分析——参考外部评级的层次展开。其中，商业银行分析主要是考虑其公司内外经营情况。公司内部经营情况分析包括公司的运营情况、历史演变、发展阶段、竞争地位、操作风险、管理水平、所有权结构以及公司治理等。公司外部风险分析包括行业属性、宏观环境、监管环境。
　　财务风险分析主要包括集团关系、会计处理、以现金流为基础的收入和各种比率、资本结构与财务流动性、趋势分析。特别需要注意的是表外负债，如不用合并报表的子公司或分支机构的负债、对外担保、金融衍生产品合约，以及其他或有负债；公司的套期保值政策；以及利息资本化、大额营业性租赁费用、融资租赁债务、收购、处置等其他特殊事件。
　　该行通过法律风险分析考察客户所在法律体系的政策风险、制度风险以及客户自身的法律风险，通过定性分析考察前述共性分析中所未能涵盖的、可能影响客户信用风险程度的其他重要因素，最后参考外部评级得出最终的评级结果。
　　投资组合管理是在高度统一的信贷文化和明确具体的风险限额的基础上，有效地实现风险防范关口前置，即每个客户经理、交易人员都同时是风险管理者，肩负着风险控制的职责。而风险管理部门作为后台风险管理者，更重要的是站在美林银行投资组合的高度，负责审查和监控信用风险在各项业务内部及其之间的集中程度。他们将单个客户放在行业、地区、全球经济趋势的背景下进行分析，并把投资组合和风险集中的影响考虑进去，对行业、地区、国家、抵押品等设定各种风险限额，以控制资产过度集中的风险。

（摘自2005年12月12日《中国城乡金融服》）